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2015-12-30 10:14来源:大众证劵报关键词:华锐风电2015年十大黑榜上市公司风电企业收藏点赞
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22部门建立联合惩戒机制
与往年一样,今年黑榜评选活动期间又收获“大礼”。
近日,证监会、发改委等22家单位联合签署《备忘录》,并召开新闻发布会介绍有关情况。此次签署该《备忘录》的单位多达22家,除了发改委、央行等国家信用体系建设牵头单位,还包括海关总署、国税总局、银监会、外汇局等。《备忘录》共6个部分,明确了联合惩戒的对象、惩戒措施、法律依据和实施部门,规定了信息共享和联合惩戒结果的反馈机制。值得关注的是,《备忘录》中专门提出,惩戒对象以上市公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员为主。
证监会副主席姜洋介绍,这条规定主要是考虑到实践中上市公司违法失信的背后,往往存在着其控股股东、实控人、董事、监事、高级管理人员的指使和操控,他们以上市公司为工具,为一己私利从事违法失信行为,并给社会造成了重大不良影响。
对此,担任本次活动评委的多名维权律师向记者表示,此次监管层的新举措具有相当大的进步,加大了上市公司及相关责任主体的违法成本。上海明伦律师事务所王智斌律师告诉记者,“除了增加违法成本外,备忘录另一个亮点是充分体现了 ‘穿透原则’,因为上市公司违规背后直接责任人是高管或实控人,惩戒直接行为人,有利于震慑潜在的违法者。此外,这一举措对中小投资者也更加公平,因为不管对违规公司罚款还是让公司对外承担民事赔偿责任,相当于摊薄每股收益,这对公司现有股东而言是不公平的。”
广东环宇京茂律师事务所刘华浩律师认为,《备忘录》有利于资本市场健康、有序、规范运行,总体来讲属于限制性的惩戒,资本市场的健康发展归根结底还是要靠广大中小投资者的参与。不断完善相关民事赔偿制度,加大民事赔偿力度,形成有利于中小投资者维权的法治氛围,才是有效制止上市公司及相关责任主体实施违法违规行为的根本途径。
“这次是动真格了,不但违法失信代价高昂,而且对资本市场亦具有深远的影响。”本次活动评委,著名经济学者、清晖智库创始人宋清辉表示,对违法失信上市公司相关责任主体实施联合惩戒,本来就是证监会一己之力难以完成的任务,这次国家发展改革委、中国证监会等22家单位能够形成合力“组合拳”,这是一个应该引起资本市场高度重视的信号,一处违法失信,处处都将受制。
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