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2019年中国风电行业发展、光伏行业发展及发展对比分析

2019-04-19 11:54来源:中国产业信息网关键词:风电行业风电利用小时数可再生能源补贴收藏点赞

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    竞价新时代

    如今,风电与光伏都处于由补贴依赖逐渐实现平价转变的新阶段。对二者来说,2018-2021这几年都是实现去补贴化的重要历程。在“十三五”末期实现平价上网后,光伏与风电将无需再考虑补贴方面的桎梏。

    在现阶段,为逐步摆脱对补贴的依赖,风电与光伏都开始走进了竞价时代。2018年5月,国家能源局发布《关于2018年度风电建设管理有关要求的通知》指出,从2019年起,各省(自治区、直辖市)新增核准的集中式陆上风电项目和海上风电项目应全部通过竞争方式配置和确定上网电价。分散式风电项目可不参与竞争性配置。

    风电率先走入竞价模式,优化风电投资环境和消纳环境,可以有效减少非技术成本和弃风率,降低财政补贴压力,加速平价上网步伐。由地方制定竞价规则,目前已有广州、宁夏、陕西等多个省份出台了竞价细则。

    而光伏在经历去年531后,今年的新政策终于有了眉目。根据新政策基调,光伏也将迎来全面竞价时代。除光伏扶贫和户用光伏之外,其他商业化项目都将参与竞价。相比过去设定全年补贴规模,新政策将根据申报电价,在一定的年度补贴总规模下,由市场本身确定补贴装机规模。

    虽然光伏竞价基调已经确定,但是更多细节尚未明确。风电与光伏的竞价方式与范围的差异还需等待进一步的政策。

    不过,从竞价的范围看,在地方层面竞价与全国层面竞价的激烈程度自然会有较大的差别。未来如果光伏真的实现全国竞价,企业普遍会将利润做得较薄,光伏对补贴的依赖程度很有可能会比风电还要低,风电在度电成本方面的优势可能很快就会被光伏赶超。

    二、2019年光伏行业发展分析:海外需求拉动,装机恢复正增长

    1、海外平价需求拉动,装机可持续高增长

    产品价格下跌,平价区域增加,海外装机有望突破90GW,随着531价格的下降,呈现多点开花的局面。中国需求趋稳,预计35GW上下。虽然行业政策有修复的可能,但补贴缺口未见缩小,能给予的激励政策十分有限,2019年平价增长也很难显现,因此保守预计装机量33.5GW。

国内装机维稳

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数据来源:公开资料整理

海外装机贡献增量

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数据来源:公开资料整理

    2、光伏:寻找供给最紧环节——单晶硅片

    国泰君安证券2019年策略研讨会硅料环节密集投产期。2018年Q2-2019年Q2新增18.9万吨硅料,对应55GW硅片产能。PERC产能逐渐反超硅片产能,硅片供不应求。PERC产能自2018年起进入快速投产期,而硅片产能扩产减速,到2019年Q4时点PERC产能将反超硅片产能,导致硅片产能利用率持续上升,预计将出现供应紧张局面

硅料产能密集投放

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数据来源:公开资料整理

硅片产能扩产收敛
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数据来源:公开资料整理

PERC扩产持续到2020年
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数据来源:公开资料整理

    三、风电行业发展分析:补贴缺口边际缩小,现金流改善

    1、风电行业补贴缺口分析

    补贴缺口由新增装机所需补贴与新增补贴资金之间的差值决定。每年的新增可再生能源装机需要增量补贴资金,如果增量补贴资金无法覆盖新增装机所需要的补贴,就会产生补贴缺口。

    新增装机所需补贴大幅下降,2020年平价后新增装机所需补贴为0。①2019年起风电将启动竞争性配置指标,大致等同于竞价,根据风电目前成本情况,大概率能够平价,对应2020-2021年左右风电新增装机将不需要补贴(特殊项目除外);②光伏预计也将于2019-2020年左右实现平价;届时新增风电和光伏装机将不再产生新增补贴需求。

原标题:2019年中国风电行业发展、光伏行业发展及发展对比分析[图]
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