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发改委加码电网成本监管 12家电力企业飙升在即(名单)

2015-06-18 09:44来源:中国证券网关键词:输配电价改革电网企业电力体制改革收藏点赞

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短期调整不改长期趋势,维持“增持”评级。

我们预计公司2010 年、2011 年的每股收益分别为0.42 元、0.75 元。

我们认为公司2010 年业绩的下降是暂时,2011 年将重回增长。公司独特的激励机制(管理层持股)和管理体制(民营企业)是公司长期增长的保障。公司丰富的储备项目为未来长期成长打下坚实基础,因此我们看好公司未来的成长趋势,维持“增持”评级。(光大证券 崔玉芹)

国电电力(600795):资源布局日趋完善 目标价4.36元

业绩简评

国电电力公布中报,2010 年中期摊薄每股收益0.069 元,同比下降8%;基本符合我们之前的预期。

经营分析

上半年公司确立了通过资产注入实现资源优化布局的方向:公司通过资产注入和资产购买兑现了集团承诺,并得以进入资源丰富、电力需求增速快的新疆市场,实现了地区和装机布局优化。

资源分布合理,装机增长按规划稳步推进:公司火电、风电、光伏发电和水电装机增长正按照规划有条不紊的进行,同时对煤炭资源、化工资产和多晶硅项目也在逐步推进。

毛利率下降非持续性因素:中期主营业务毛利率同比降低5.10%,主要系大渡河部分机组投入运营发生相关费用较大、宣威电厂发电量减少、国电江苏电力有限公司燃料费增加、国电电力朝阳发电厂机组关停所致;大部分为一次性因素或季节性因素,不具备持续性。

原标题:新电改全面提速 12股面临重大机遇
投稿与新闻线索:陈女士 微信/手机:13693626116 邮箱:chenchen#bjxmail.com(请将#改成@)

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